В преддверии IPO «Эйр Астаны» LS проанализировал, насколько казахстанцам были интересны предыдущие размещения отечественных компаний.
29 января стартует роуд-шоу «Эйр Астаны», на котором станут известны условия IPO и стоимость акций. Однако аналитики уже прогнозируют высокий спрос со стороны местных инвесторов. В ходе размещения предварительно планируют привлечь $120 млн. Мы, в свою очередь, проанализировали, насколько предыдущие IPO были интересны казахстанцам.
В чем суть IPO? Компания, чтобы стать прозрачной и публичной, выставляет на продажу часть своих ценных бумаг. За счет этого она может привлечь дополнительный капитал для своего бизнеса, а у населения появляется возможность стать совладельцами предприятия.
В Казахстане в рамках «Народного IPO» размещали акции таких крупных компаний, как «КазТрансОйл», KEGOC, «Казатомпром» и «КазМунайГаз».
В 2012 году состоялось IPO оператора по магистральному нефтепроводу «КазТрансОйл». Тогда предприятие разместило на KASE 10% от общего объема, или 38 463 559 простых акций по цене 725 тенге за единицу.
В ходе подписки поступило 34 687 заявок на сумму 59,4 млрд тенге. Таким образом, спрос превысил предложение более чем в два раза. А по результатам распределения акций было удовлетворено 34 687 заявок инвесторов на 27,8 млрд тенге, причем на казахстанцев пришлось 34 676. В итоге доля розничных инвесторов составила 79,1%.
В региональном разрезе наибольший спрос на акции КТО был со стороны жителей Алматы и Алматинской области – 52,98% проданных бумаг. Также активность наблюдалась в Астане (14,35%) и Мангистауской области (6,24%).
В 2014 году – IPO управляющего электрическими сетями Казахстана KEGOC. Количество поданных заявок составило почти 42 тыс. на сумму 16,6 млрд тенге. Максимальный объем размещения определили в размере 13,1 млрд тенге, то есть спрос превысил предложение на 27%.
Во время размещения бумага KEGOC стоила 505 тенге.
Число заявок от розничных инвесторов, поданных в пределах 14 тыс. акций, составило 41 965, или 99,92% от всех заявок. При этом средняя сумма в рамках указанного лимита превышала 428 тыс. тенге.
По итогам IPO двух вышеуказанных компаний было привлечено свыше 41 млрд тенге. А инвесторами двух компаний стали более 76 тыс. человек.
Также хотелось бы отметить, что успешно разместили свои бумаги не только нацкомпании, но и флагманы финансовой системы. Так, в 2006 году Народный банк вышел на IPO на Лондонскую биржу, где разместил свои акции на LSE в форме ГДР на $748 млн. Тогда общий спрос превысил предложение более чем в 23 раза.
В 2018 году первичное размещение осуществила компания «Казатомпром». Тогда госфонд «Самрук-Қазына» выставил на продажу 14,92%, или 38 694 708 штук акций и ГДР с двойным листингом на LSE и AIX. Из них порядка 86% было размещено на Лондонской бирже, около 14% – на Астанинской бирже. Цена предложения составила $11,6 за ГДР и 4 322,74 тенге за акцию.
В 2022 году состоялось IPO нефтяной компании «КазМунайГаз» на KASE и AIX. Цена размещения за одну акцию составила 8 406 тенге. Таким образом, капитализация КМГ составила около 5,1 трлн тенге, или $11 млрд.
По итогам IPO объем спроса превысил 181,5 млрд тенге, а объем размещения составил 153,9 млрд тенге. Количество удовлетворенных заявок достигло почти 130 тыс. штук, из них на казахстанцев приходилось 48,5% заявок на сумму 74,6 млрд тенге.
Что касается предстоящего IPO «Эйр Астаны», то для локального размещения авиаперевозчик привлек Halyk Finance в качестве совместного букраннера, Freedom Finance Global PLC – ведущего менеджера, а коменеджерами выбраны BCC Invest, SkyBridge Invest и Jusan Invest.
Как принять участие в IPO? Для этого необходимо обратиться к брокеру. В Казахстане работают несколько крупных лицензированных компаний, которые помогут с покупкой акций. Весь список можно посмотреть на сайте Агентства по регулированию и развитию финрынка. Очень важно совершать все сделки через компании, имеющие разрешение от регулятора, чтобы не стать жертвой мошенников.
В данный момент лицензии имеют 39 компаний. Одна из крупнейших принадлежит группе Halyk.
Чтобы воспользоваться этой платформой, достаточно скачать приложение Halyk, а затем перейти на главной странице в раздел «Инвестиции». После регистрации на имя человека открывается инвестиционный счет. По времени данный процесс занимает от 15 минут до трех рабочих дней.
Как отметили в самой компании, в ходе размещения «КазМунайГаза» через сервис Halyk Invest было подано 89 179 заявок на 13,4 млрд тенге, что составляет порядка 68,68% от общего количества заявок, или 16,73% от объема всех поданных заявок физлиц.
Также в Halyk рассказали, что проведение IPO является выгодной инициативой не только для компаний, но и для казахстанских инвесторов.
«Реализовывая свой продукт Halyk Invest в приложении Halyk, мы стремимся создать простой и автоматизированный сервис для плавного вхождения в мир инвестиций потенциальных клиентов. Для правильного распределения активов будущим инвесторам необходимо получать надежную информацию и анализ об акциях местных компаний – и Halyk ее предоставляет во всех видах», – прокомментировали эксперты финкомпании.
Источник: lsm.kz
